L’inclusion financière des jeunes constitue un défi majeur dans de nombreux pays émergents, et le Maroc n’échappe pas à cette réalité. Pour y répondre, la BERD vient d’approuver en faveur de la Fondation Arrawaj de la Finance Inclusive un prêt à hauteur de 10 millions d’euros, soit l’équivalent de 110 millions de dirhams. Ce financement, qui s’inscrit dans le cadre du programme « Youth in Business », est destiné à renforcer et faciliter l’accès au crédit des TPE privées marocaines fondées ou dirigées par des jeunes de moins de 35 ans, un segment encore largement sous-desservi par les circuits classiques de financement.
Une attention particulière sera portée aux régions affectées par le séisme du 8 septembre 2023, avec l’objectif de contribuer à leur redressement économique par le biais d’un entrepreneuriat local soutenu.
Débloquer le potentiel des jeunes
L’approche de la BERD repose sur un constat simple : les jeunes représentent un vivier d’entrepreneurs insuffisamment soutenus, alors même qu’ils constituent un levier stratégique pour une croissance plus inclusive et durable. En s’appuyant sur le réseau de la Fondation Arrawaj, la BERD cherche à élargir l’accès aux financements à cette population, tout en aidant l’institution de microfinance à adapter ses produits, ses pratiques de crédit et sa stratégie d’accompagnement.
L’impact attendu est double : inclusion financière renforcée et développement des compétences entrepreneuriales. La BERD prévoit en effet un programme de coopération technique pour appuyer la Fondation Arrawaj dans l’adaptation de son modèle aux besoins spécifiques des jeunes, en matière notamment de services non financiers et digitaux. En parallèle, un accompagnement ciblé sera proposé aux bénéficiaires finaux via le dispositif « Advice for Small Businesses » de la BERD.
Des mesures incitatives pour les institutions de microfinance
Outre l’appui technique, la BERD mettra en place des dispositifs incitatifs pour compenser les coûts additionnels liés à la desserte de ce segment de clientèle. La Fondation Arrawaj bénéficiera ainsi d’un mécanisme de compensation fondée sur les résultats, financé par le Fonds spécial des actionnaires (SSF), ainsi que d’une garantie de première perte pour couvrir les risques associés à la portion du prêt allouée aux zones sinistrées par le séisme.
Cette approche intégrée s’inscrit dans une enveloppe plus large de 100 millions d’euros mobilisée par la BERD pour les institutions financières partenaires au Maroc, dans le cadre du programme Youth in Business. CIH Bank a été le premier établissement à en bénéficier, avec un prêt de 20 millions d’euros signé en 2023. La Fondation Arrawaj serait ainsi la deuxième institution à intégrer ce dispositif.
Une nouvelle étape dans un partenariat de longue date
La Fondation Arrawaj, troisième plus grande institution de microfinance du Royaume, est un partenaire de longue date de la BERD. À fin mars 2025, elle gérait près de 200 millions d’euros d’actifs, détenait 19 % de part de marché et comptait 1 942 employés répartis sur 256 agences dans 15 régions du pays. L’institution servait alors environ 120 000 clients, principalement issus des catégories à faibles revenus ou exclues des circuits bancaires traditionnels.
